به گزارش شبکه اطلاعرسانی طلا و ارز، در روزهایی که تنشهای ژئوپلیتیکی در خاورمیانه و انتظارات از سیاست پولی فدرال رزرو بازارهای مالی را در نوسان نگه داشته، یکی از شناختهشدهترین صداهای دنیای سرمایهگذاری هشدار تازهای صادر کرده است. رابرت کیوساکی، نویسنده «پدر پولدار، پدر بیپول» که میلیونها نسخه از کتابش در سراسر جهان فروخته شده، بار دیگر توجه سرمایهگذاران را به یک نکته اساسی جلب کرده است: «هیجان»، دشمن اصلی سودآوری است، حتی در مورد داراییهایی که او همیشه به آنها اعتقاد داشته است.
در این گزارش، نگاهی خواهیم داشت به هشدار جدید کیوساکی، تحلیل او از بازار اوراق قرضه آمریکا و مسیر سرمایه در حال تغییر از واشنگتن به سوی طلا و نقره.
کیوساکی: اوراق قرضه آمریکا «امن» نیست
رابرت کیوساکی که همیشه نگاه بدبینانهای به اقتصاد مبتنی بر بدهی داشته، این بار هم با انتقاد از مشاوران مالی و برنامهریزان اقتصادی سنتی، به سرمایهگذاران هشدار داد که تحت تأثیر توصیههای آنها برای خرید اوراق قرضه آمریکا قرار نگیرند. او در پیام خود در ایکس نوشت که به حرف برنامهریزان مالی که میگویند اوراق قرضه آمریکا امن هستند، نباید گوش داد، زیرا هیچ چیز به اندازه «حماقت» سرمایهگذاران خطرناک نیست.
این انتقاد در حالی مطرح میشود که دولت آمریکا با بدهی فدرالی عظیم دست و پنجه نرم میکند و نگرانیها از تداوم کسری بودجه و افزایش نرخ بهره، بازده اوراق خزانهداری را به بالاترین سطوح خود در ماههای اخیر رسانده است.
هشدار درباره طلا، نقره و بیتکوین: هیجان، دشمن سود
نکته جالب و شاید متناقضنما در اظهارات کیوساکی این است که او با وجود حمایت بیچون و چرای همیشگی از فلزات گرانبها و ارزهای دیجیتال، این بار نسبت به خرید آنها نیز هشدار داده است. او تأکید کرد که حتی طلا، نقره و بیتکوین هم اگر روی هیجان خریداری شوند، میتوانند برای سرمایهگذاران ضرر داشته باشند.
این جمله نشان میدهد که کیوساکی به جای تمرکز صرف بر «چه چیزی بخریم»، تأکید خود را بر «چگونه و چه زمانی بخریم» گذاشته است. به بیان دیگر، هر دارایی، حتی بهترین آنها، اگر بدون تحقیق، تحلیل و در زمان نامناسب خریداری شود، میتواند سرمایه را نابود کند. او در ادامه پیام خود، با اشاره به اهمیت دانش و آموزش، نوشت که بزرگترین دارایی یک فرد بین گوش راست و چپ او قرار دارد و او به اندازه کافی باهوش است که دارایی خود را با دقت تغذیه کند.
چین و ژاپن: فروش اوراق قرضه، خرید طلا و نقره
کیوساکی در بخش دیگری از پیام خود، به یک روند ساختاری و مهم در بازارهای جهانی اشاره کرد: خروج سرمایهگذاران بزرگی مانند ژاپن و چین از اوراق قرضه دولتی آمریکا و ورود آنها به بازار طلا و نقره.
بر اساس آمار، کل داراییهای خارجی اوراق قرضه آمریکا در ماه مارس کاهش یافته است. ژاپن، بزرگترین دارنده خارجی، ذخایر خود را کاهش داد و چین، سومین دارنده بزرگ، ذخایر خود را به پایینترین سطح از سال ۲۰۰۸ رساند. در مقابل، چین واردات طلا و نقره خود را افزایش داده و چندین تن طلا خریداری کرده است که بزرگترین افزایش ماهانه از دسامبر ۲۰۲۴ و هجدهمین ماه متوالی خرید طلا توسط این کشور محسوب میشود.
کیوساکی از این دادهها نتیجه میگیرد که سرمایه هوشمند در حال خروج از داراییهای مبتنی بر بدهی (مانند اوراق قرضه) و ورود به داراییهای حقیقی (مانند طلا و نقره) است.
سابقه پیشبینیهای جنجالی کیوساکی
نویسنده «پدر پولدار، پدر بیپول» سابقه طولانی در ارائه پیشبینیهای جسورانه و گاه بحثبرانگیز در مورد بیتکوین و بازارهای مالی دارد. او پیش از این پیشبینی کرده بود که بیتکوین به ارقام بسیار بالایی برسد. بعداً اهداف بلندپروازانهتری را نیز برای بیتکوین مطرح کرد و در یک پیشبینی دیگر اعلام کرد که طلا، نقره و بیتکوین پس از ترکیدن حباب بعدی به سطوح نجومی خواهند رسید.
با این حال، همین سابقه پیشبینیهای دور از انتظار و گاه محققنشده، نشان میدهد که سرمایهگذاران باید با دید انتقادی و تحقیق شخصی به سراغ توصیههای او بروند.
نتیجهگیری
هشدار اخیر رابرت کیوساکی حاوی چند پیام مهم است. نخست: سرمایهگذاران نباید کورکورانه از هیچ توصیه و پیشنهادی – حتی از سوی افراد مشهور – پیروی کنند. دوم: هر دارایی، حتی طلا و بیتکوین که کیوساکی همواره آنها را ستوده است، اگر در زمان نامناسب و صرفاً بر اساس هیجان خریداری شود، میتواند زیانبار باشد. سوم: او با تأکید بر خروج سرمایه از اوراق قرضه آمریکا و ورود آن به فلزات گرانبها، خواستار «پایش جریان نقدینگی جهانی» شده است.
توصیه نهایی کیوساکی ساده است: به جای پیروی از هیجان، به «تحصیلات مالی» خود تکیه کنید. در جهانی که نرخ بهره، تنشهای ژئوپلیتیک و سیاستهای پولی هر روز مسیر سرمایه را تغییر میدهند، شاید این تنها توصیهای باشد که هرگز کهنه نمیشود.
